IPO StepStone Group

Инвестиционная компания, инвестирующая на глобальных частных рынках.
Индустрия: Financials
Тикер: NASDAQ : STEP

PRO IPO Smart rating

Спрос институциональных инвесторов

Consensus
Регистрация

Ожидания аналитиков

Consensus
Регистрация
Параметры IPO
Дата IPO 15.09.2020
Дата начала торгов 16.09.2020
Цена размещения $18
Ценовой диапазон $15 - $17
Акций к размещению 17.5 млн.
Общее кол-во акций 97.32 млн.
Объем размещения $315 млн.
Капитализация на IPO $1 752 млн.
EV на момент IPO $1 647 млн.
Андеррайтер JP Morgan
Проспект эмиссии
Презентация компании
Доходность (27.11.2020) 26.3 +46.1%
GAP (+1D) 24.75 +37.5%
Доходность (+1D) 25 +38.9%

Lock-Up (3M) 18.12.2020
Lock-Up (6M) 15.03.2021
Окончание тихого периода 12.10.2020
Информация о компании
Штаб-квартира New York, NY
Год основания 2007
Количество сотрудников 526
Website StepStone Group

Обзор и анализ StepStone Group IPO

Инвестиции в StepStone Group IPO. Независимая аналитика компании StepStone Group.

StepStone Group - глобальная инвестиционная компания на частных рынках, специализирующаяся на предоставлении индивидуальных инвестиционных решений, а также консультационных услуг и услуг передачи данных для своих клиентов. В число клиентов компании входят крупнейшие в мире государственные и частные пенсионные фонды с установленными выплатами и пенсионные фонды с установленными взносами, суверенные фонды благосостояния и страховые компании, а также известные целевые фонды, семейные офисы и частные клиенты, в том числе состоятельные и очень состоятельные люди. StepStone Group разрабатывает со своими с клиентами портфели на частных рынках, предназначенные для достижения их конкретных целей в отношении частных инвестиций, инфраструктуры, частного долга и классов активов недвижимости. Эти портфели используют несколько типов синергетических инвестиционных стратегий со сторонними управляющими фондами, включая обязательства перед фондами, приобретение долей в существующих фондах на вторичном рынке и инвестирование непосредственно в компании. По состоянию на 30 июня 2020 года компания наблюдала за распределением 292 млрд долларов США на частных рынках, включая 66 млрд долларов США активов под управлением и 226 млрд долларов США активов под наблюдением, что отражает совокупный годовой темп роста в 61% с 2007 года. В период с 2018 финансового года по 2020 финансовый год, общая выручка StepStone Group увеличилась на 69% до 447 миллионов долларов, а чистая прибыль компании увеличилась на 62% до 132 миллионов долларов, в то время как скорректированная выручка увеличилась на 63% до 286 миллионов долларов, а ANI увеличился на 41% до 63 миллионов долларов.

Рост выручки

74% High

Прибыльность

26.1% High

Долги

0x Low

Диапазон размещения

Выше диапазона

Сентимент на рынке IPO

Positive

Объем размещения

Optimal
Финансовые показатели
Продажи за год ($M) 286
Рост г/г 74%
Валовая маржа -
EBITDA 26.1%
Чистая прибыль($M) 47
Оценочные показатели
Рыночная капитализация ($M) 1 752
Стоимость предприятия ($M) 1 647
EV/Sales 5.8x
EV/EBITDA 22.1x
P/E 37.3x
Отчет о прибылях и убытках
FY Mar ($M) 2019 2020 Рост г/г
Продажи ($M) 256 447 74%
Валовая прибыль ($M) -
EBITDA ($M) 71 158 122%
EBIT ($M) 62 149 141%
Баланс
30/06/2020 ($M) До IPO После IPO Изменение
Денежные средства ($M) 91 105 15%
Активы ($M) 549 591 8%
Долги ($M) 143 - -
Капитал ($M) 156 96 -38%
Рекомендации аналитиков после окончания тихого периода (12.10.2020)
Инвестиционный банкРекомендацияЦелевая цена, $
Morgan StanleyOverweight$33
JP MorganNeutral$29
BarclaysEqual-Weight$27
UBSBuy$30
Goldman SachsNeutral$26