
IPO Bioventus
Продукты для опорно-двигательного аппарата.
Индустрия: Health Care
Тикер: NASDAQ : BVS
Параметры IPO
Дата IPO | 10.02.2021 |
Дата начала торгов | 11.02.2021 |
Цена размещения | $13 |
Ценовой диапазон | $16 - $18 |
Акций к размещению |
8 млн.
7.35 млн. |
Общее кол-во акций | 54.88 млн. |
Объем размещения | $104 млн. |
Капитализация на IPO | $713 млн. |
EV на момент IPO | $738 млн. |
Андеррайтер | Morgan Stanley |
Проспект эмиссии | |
Презентация компании |
Доходность (25.02.2021) | 12.99 -0.1% |
GAP (+1D) | 15.1 +16.2% |
Доходность (+1D) | 19.21 +47.8% |
Lock-Up (3M) | 17.05.2021 |
Lock-Up (6M) | 10.08.2021 |
Окончание тихого периода | 08.03.2021 |
Индикатив |
$16.9 +30% |
Информация о компании
Штаб-квартира | Durham, NC |
Год основания | 2011 |
Количество сотрудников | 680 |
Website | Bioventus |
Bioventus - глобальная компания по производству медицинского оборудования, специализирующаяся на разработке и коммерциализации клинически дифференцированных, экономичных и минимально инвазивных методов лечения, которые задействуют и улучшают естественный процесс заживления организма. Эти продукты предназначены для лечения и сохранения суставов при остеоартрите (ОА), операций по сращению позвоночника и переломов костей, объем которых оценивается в 6 миллиардов долларов, каждый из которых переживает рост благодаря множеству попутных ветров в отрасли. Их устройства чаще всего используются, чтобы отсрочить или заменить необходимость в плановой хирургической процедуре, и ориентированы на то, чтобы охватить пациентов на ранних этапах их лечения. В 2019 году около 85% выручки в размере 340.1 млн долларов США были получены от продуктов, связанных с нехирургическими процедурами. Их продукты широко возмещаются как государственными, так и частными страховыми компаниями и продаются в кабинете врача или клинике, амбулаторных хирургических центрах и больницах в США и в 37 странах. У компании есть широкий коммерческий охват через постоянную базу клиентов-ортопедов, и они сосредоточены на том, чтобы использовать ее для дальнейшего роста компании за счет увеличения доли рынка и портфеля продуктов. Эта стратегия привела к среднегодовому росту выручки на 7,4% с 2016 года, и за этот период выручка компании выросла с 274.5 млн долларов до 340.1 млн долларов в 2019 году.
Рост выручки
7% NeutralПрибыльность
23.4% HighДолги
0.3x NeutralДиапазон размещения
Ниже диапазонаСентимент на рынке IPO
NeutralОбъем размещения
OptimalФинансовые показатели
Продажи за год ($M) | 320 |
Рост г/г | 7% |
Валовая маржа | 72.9% |
EBITDA | 23.4% |
Чистая прибыль($M) | 18 |
Оценочные показатели
Рыночная капитализация ($M) | 713 |
Стоимость предприятия ($M) | 738 |
EV/Sales | 2.3x |
EV/EBITDA | 9.8x |
P/E | 40.1x |
Отчет о прибылях и убытках
FY Dec ($M) | 2018 | 2019 | Рост г/г |
---|---|---|---|
Продажи ($M) | 319 | 340 | 7% |
Валовая прибыль ($M) | 235 | 249 | 6% |
EBITDA ($M) | 72 | 79 | 10% |
EBIT ($M) | 26 | 31 | 22% |
Баланс
26/09/2020 ($M) | До IPO | После IPO | Изменение |
---|---|---|---|
Денежные средства ($M) | 72 | 171 | 138% |
Активы ($M) | 479 | 577 | 20% |
Долги ($M) | 195 | 195 | 0% |
Капитал ($M) | 145 | 264 | 82% |
Последние 10 размещений в секторе Health Care
Компания | Тикер | Рейтинг | Дата | Цена | Изменение |
---|---|---|---|---|---|
TLIS | Bullish | 11.02.2021 | $16 | +5.3% | |
NEXI | Bullish | 11.02.2021 | $17 | +51.6% | |
DBTX | Bullish | 11.02.2021 | $18 | +3.9% | |
BVS | Bullish | 10.02.2021 | $13 | -0.1% | |
SGFY | Bullish | 10.02.2021 | $24 | +30.9% | |
APR | Bullish | 10.02.2021 | $20 | +13.5% | |
ADAG | Bullish | 08.02.2021 | $19 | +30.8% | |
LHDX | Neutral | 04.02.2021 | $17 | +16.2% | |
VOR | Bullish | 04.02.2021 | $18 | +200.4% | |
TERN | Neutral | 04.02.2021 | $17 | +33.4% |